PV
Функція PV повертає поточну вартість інвестиції або річної ренти на основі серії звичайних регулярних грошових потоків (виплат фіксованих сум і всіх грошових потоків із фіксованими інтервалами) і фіксованої відсоткової ставки.
PV(ставка-періоду; кількість-періодів; платіж; майбутнє-значення; термін-сплати)
ставка-періоду: числове значення, що представляє відсоткову ставку за період. Аргумент ставка-періоду вводиться як десятковий дріб (наприклад, 0,08) або зі знаком відсотка (наприклад, 8%). Аргумент ставка-період указується з тією самою часовою основою (наприклад, щомісячно, щоквартально або щорічно), що й аргумент кількість-періодів. Наприклад, якщо аргумент кількість-періодів представляє місяці, а річна відсоткова ставка становить 8%, аргумент ставка-періоду слід указувати як 0,00667 або 0,667% (0,08 поділено на 12). Аргумент ставка-періоду може бути від’ємним значенням, проте результат, повернений функцією, може бути незрозумілим.
кількість-періодів: Числове значення, яке відображає кількість періодів. Аргумент кількість-періодів вказується за тією самою часовою основою (наприклад, щомісячно, щоквартально або щорічно), що й аргумент ставка-періоду. Аргумент кількість-періодів має бути більше або дорівнювати 0.
платіж: числове значення, що представляє здійснений платіж або отриману суму за кожний період. Аргумент платіж часто форматується як валюта. Для кожного періоду обсяг надходжень є додатним обсягом, а обсяг вкладень — від’ємним. Наприклад, це може бути щомісячне погашення позики (від’ємний) або регулярний платіж, одержаний за щорічною рентою (додатний).
майбутнє-значення: додаткове числове значення, яке відображає величину інвестиції чи готівкову величину щорічного прибутку, що залишилася (додатна сума), або баланс позики, що залишився (від’ємна сума), після остаточного платежу. Аргумент майбутнє-значення часто форматується як валюта. У кінці періоду інвестиції обсяг надходжень є додатним обсягом, а обсяг вкладень — від’ємним. Наприклад, це може бути великий одноразовий платіж, що належить до сплати за позикою (від’ємний), або залишок за угодою про річну ренту (додатний). Якщо цей аргумент пропущено, слід вважати, що значення майбутнє-значення — 0. Якщо аргумент платіж вказано і немає вартості інвестиції, грошової вартості або залишку позики, аргумент майбутнє-значення пропускається. Якщо платіж пропущено, потрібно включити майбутнє-значення.
термін-сплати: додаткове модальне значення, що визначає, коли платежі підлягають оплаті — в кінці або на початку кожного періоду. Більшість іпотечних та інших позик вимагають здійснення першої виплати в кінці першого періоду (0), що є типовим значенням. Більшість лізингових і орендних платежів, а також деякі інші типи платежів, належать до сплати на початку кожного періоду (1).
кінець (0 або пропущено): платіж відбувається в кінці кожного періоду.
початок (1): платіж відбувається на початку кожного періоду.
Примітки
Валюта, в якій відображається результат функції, залежить від налаштування «Мова та регіон» (у Системних параметрах в macOS та в Параметрах iOS і iPadOS) або налаштування «Часовий пояс/Регіон» у параметрах iCloud.
Приклад 1 |
|---|
Припустімо, що ви плануєте вищу освіту для своєї доньки. Їй щойно виповнилося 3 роки, і, за вашими розрахунками, вона буде вступати до ВНЗ через 15 років (кількість-періодів — 15*12). Ви думаєте, що вам знадобиться відкласти 150 000 доларів США (майбутнє-значення, що є додатним значенням, оскільки це буде грошове надходження) на ощадний рахунок до моменту, коли вона досягне відповідного віку. Ви можете додавати по 200 доларів США (платіж — -200, оскільки це грошовий витік) на рахунок на початку кожного місяця. Протягом наступних 15 років очікується, що ощадний рахунок отримає річну відсоткову ставку 4,5%, і отримуватиме відсотки щомісячно (ставка-періоду — 0,045/12). =PV(0,045/12; 15*12; -200; 150000; 1) повертає -50 227,88 доларів США, суму, яку потрібно внести на рахунок сьогодні (функція повертає від’ємне значення, оскільки внесок на ощадний рахунок сьогодні — це грошовий витік), щоб після 15 років регулярних виплат ваш рахунок налічував 150 000 доларів США, суму, яка, на вашу думку, вам знадобиться. |
Приклад 2 |
|---|
Припустімо, що ви розглядаєте можливість придбання гіпотетичного дисконтованого цінного паперу. День погашення цінного паперу настає через 14 років (кількість-періодів — 14*12), і він має вартість погашення 100 000 доларів США (майбутнє-значення є додатним значенням, оскільки в день погашення це буде грошове надходження). Ви також можете залишити ці гроші на своєму ощадному рахунку грошового ринку, який матиме річну норму дохідності 5,25% із щомісячною виплатою відсотків (ставка-періоду — 0,0525/12) (термін-сплати — 0, що не є обов’язковим значенням, оскільки немає суми платіж). =PV(0,0525/12; 14*12; 0; 100000; 0) повертає -48 027,48 (функція повертає від’ємне значення суми, оскільки покупка — це витік коштів), що представляє собою максимальну суму, яку ви можете сплатити за дисконтований цінний папір, і заробити відсотки принаймні аналогічного обсягу, який отримано на рахунку грошового ринку. |