เคล็ดลับในการเลือกฟังก์ชั่นการเงิน
ฟังก์ชั่นการเงินบางฟังก์ชั่นใช้ในการแก้ปัญหาค่าเวลาของเงิน(TVM) และปัญหาอื่นๆ ซึ่งก็คือ ปัญหาที่เกี่ยวข้องกับกระแสเงินสดต่อเวลา ณ อัตราดอกเบี้ยที่ระบุ ซึ่งอาจเกี่ยวข้องกับกระแสเงินสดปกติกับช่วงเวลาหรือกระแสเงินสดไม่ปกติกับช่วงเวลา
ฟังก์ชั่นการเงินยังสามารถใช้เพื่อแก้ปัญหาทางการเงินทั่วไปอีกด้วย
หัวข้อทางด้านล่างจะอธิบายว่าจะใช้ฟังก์ชั่นในการแก้ไขปัญหาทางการเงินประเภทต่างๆ
กระแสเงินสดและช่วงเวลาที่สม่ำเสมอ
ใช้ฟังก์ชั่นการเงินที่ลงรายการไว้ทางด้านล่างเพื่อแก้ปัญหาค่าเวลาของเงินที่มีกระแสเงินสดรายงวดแบบปกติ (การชำระเงินทั้งหมดเป็นจำนวนคงที่ ณ เวลาตายตัว และมีอัตราดอกเบี้ยตายตัว) ฟังก์ชั่นเหล่านี้จะสัมพันธ์กัน
ฟังก์ชั่นและความต้องการของฟังก์ชั่น | อาร์กิวเมนต์ที่ใช้โดยฟังก์ชั่น |
|---|---|
FV (มูลค่าอนาคต): ใช้เพื่อพิจารณามูลค่าอนาคตของชุดกระแสเงินสด (มูลค่าในช่วงเวลาของอนาคต) เมื่อพิจารณาถึงปัจจัยอื่นๆ เช่น อัตราดอกเบี้ย | ระยะอัตรา, จำนวนงวด, การชำระเงิน, มูลค่าปัจจุบัน, เมื่อครบกำหนด |
NPER (จำนวนงวด): ใช้เพื่อพิจารณาจำนวนงวดที่จะชำระเงินกู้ใหม่หรือจำนวนงวดที่คุณอาจได้รับรายปี เมื่อพิจารณาถึงปัจจัยอื่นๆ เช่น อัตราดอกเบี้ย | ระยะอัตรา, การชำระเงิน, มูลค่าปัจจุบัน, มูลค่าอนาคต, เมื่อครบกำหนด |
PMT (การชำระเงิน): ใช้เพื่อพิจารณาจำนวนเงินของการชำระเงินที่จะได้รับในเงินกู้หรือได้รับรายปี เมื่อพิจารณาถึงปัจจัยอื่นๆ เช่น อัตราดอกเบี้ย | ระยะอัตรา, จำนวนงวด, มูลค่าปัจจุบัน, มูลค่าอนาคต, เมื่อครบกำหนด |
PV (มูลค่าปัจจุบัน): ใช้เพื่อพิจารณามูลค่าปัจจุบันของชุดกระแสเงินสด (มูลค่าในช่วงเวลาปัจจุบัน) เมื่อพิจารณาถึงปัจจัยอื่นๆ เช่น อัตราดอกเบี้ย | ระยะอัตรา, จำนวนงวด, การชำระเงิน, มูลค่าอนาคต, เมื่อครบกำหนด |
RATE (ระยะอัตรา): ใช้เพื่อพิจารณาอัตราดอกเบี้ยคงที่สำหรับเงินกู้หรือเงินรายปีที่ขึ้นอยู่กับปัจจัยอื่นๆ เช่น จำนวนงวดในเงินกู้หรือเงินรายปี | จำนวนงวด, การชำระเงิน, มูลค่าปัจจุบัน, มูลค่าอนาคต, เมื่อครบกำหนด, ค่าประมาณ |
กระแสเงินสดและช่วงเวลาที่ไม่สม่ำเสมอ
ใช้ฟังก์ชั่นการเงินที่ลงรายการไว้ทางด้านล่างเพื่อแก้ปัญหาค่าเวลาของเงินที่มีกระแสเงินสดรายงวดแบบไม่ปกติ ซึ่งก็คือ กระแสเงินสดเกิดขึ้นตามกำหนดเวลาปกติ แต่จำนวนต่างกันไป (ไม่เท่ากันในแต่ละงวด) หรือกระแสเงินสดเกิดขึ้นตามกำหนดเวลาไม่ปกติ (กระแสเงินสดไม่เกิดขึ้นตามกำหนดเวลาปกติ เช่น "ทุกเดือน")
ฟังก์ชั่นและความต้องการของฟังก์ชั่น | อาร์กิวเมนต์ที่ใช้โดยฟังก์ชั่น |
|---|---|
IRR: ใช้เพื่อพิจารณาระยะอัตรา เช่น ที่มูลค่าสุทธิปัจจุบันของชุดข้อมูลของกระแสเงินสดที่อาจไม่ปกติที่เกิดขึ้นตามกำหนดเวลาปกตินั้นจะมีค่าเท่ากับ 0 โดยทั่วไปแล้วจะเรียกว่า อัตราภายในของที่ส่งกลับ | ช่วงกระแส, ค่าประมาณ ช่วงกระแส จะระบุถึงคอลเลกชั่นของกระแสเงินสดโดยปริยาย ที่รวมถึง การชำระเงิน มูลค่าปัจจุบัน และ มูลค่าอนาคต |
MIRR: ใช้เพื่อพิจารณาระยะอัตรา เช่น ที่มูลค่าสุทธิปัจจุบันของชุดข้อมูลของกระแสเงินสดที่อาจไม่ปกติที่เกิดขึ้นตามกำหนดเวลาปกตินั้นจะมีค่าเท่ากับ 0 โดยทั่วไปแล้วจะเรียกว่า อัตราภายในที่เปลี่ยนแปลงของที่ส่งกลับ MIRR จะแตกต่างจาก IRR ในการที่จะช่วยให้กระแสเงินสดบวก และกระแสเงินสดลบที่จะลดในอัตราที่แตกต่างกัน | ช่วงกระแส, อัตราดอกเบี้ยการเงิน, อัตราลงทุนใหม่ ช่วงกระแส จะระบุถึงคอลเลกชั่นของกระแสเงินสดโดยปริยาย ที่รวมถึง การชำระเงิน มูลค่าปัจจุบัน และ มูลค่าอนาคต อัตราเงินทุน และ อัตราลงทุนใหม่ จะระบุเป็น ระยะอัตรา |
NPV: ใช้เพื่อพิจารณามูลค่าปัจจุบันของชุดข้อมูลของกระแสเงินสดที่อาจไม่ปกติที่เกิดขึ้นตามกำหนดเวลาปกติ โดยทั่วไปแล้วจะเรียกว่า มูลค่าปัจจุบันสุทธิ | ระยะอัตรา, กระแสเงินสด, กระแสเงินสด… กระแสเงินสด, กระแสเงินสด… จะระบุถึงชุดของกระแสเงินสดหนึ่งๆ หรือมากกว่าโดยปริยาย ที่รวมถึง การชำระเงิน มูลค่าปัจจุบัน และ มูลค่าอนาคต |
XIRR: ใช้เพื่อพิจารณาอัตราผลตอบแทนภายในของการลงทุนที่จะขึ้นอยู่กับชุดของกระแสเงินสดที่เว้นระยะห่างไม่สม่ำเสมอ | การชำระเงิน, วันที่, ค่า guess การชำระเงิน จะระบุถึงคอลเลกชั่นของกระแสเงินสดที่เกี่ยวข้องกับ วันที่ ค่า guess คือค่าประมาณของอัตราผลตอบแทนภายใน |
XNPV: ใช้เพื่อพิจารณามูลค่าปัจจุบันของเงินลงทุนหรือเงินประจำปีที่ขึ้นอยู่กับชุดของกระแสเงินสดที่เว้นระยะห่างไม่สม่ำเสมอและในอัตราดอกเบี้ยคิดลด | ส่วนลด, การชำระเงิน, วันที่ การชำระเงิน จะระบุถึงคอลเลกชั่นของกระแสเงินสดที่เกี่ยวข้องกับ วันที่ ซึ่งจะปรับใช้กับ ส่วนลด |
การออม
ใช้ฟังก์ชั่นใดๆ ที่ลงรายการทางด้านล่างนี้เพื่อแก้ปัญหาเกี่ยวกับการออมทรัพย์
ในการพิจารณา | ใช้ฟังก์ชั่นนี้ |
|---|---|
อัตราดอกเบี้ยที่มีผลในการลงทุนหรือบัญชีออมทรัพย์ที่จ่ายดอกเบี้ยเป็นงวด | |
CD ต้องมีราคาเท่าไหร่ถึงจะคุ้มค่าเมื่อครบกำหนด (หมายเหตุ การชำระเงิน จะเป็น 0) | |
อัตราดอกเบี้ยที่ระบุไว้บน CD ที่ผู้ออกได้โฆษณาไว้จะเป็น "อัตราเปลี่ยนแปลง" | |
กี่ปีที่จะออมได้จำนวนเงินที่ระบุไว้ กำหนดให้ฝากบัญชีออมทรัพย์ทุกเดือน (หมายเหตุ มูลค่าปัจจุบัน จะเป็นจำนวนเงินฝากเมื่อเริ่มต้นและสามารถเป็น 0 ได้) | |
จะต้องออมเท่าไหร่ในแต่ละเดือนเพื่อออมให้ตรงกับเป้าหมายภายในจำนวนปีที่กำหนดไว้ (หมายเหตุ มูลค่าปัจจุบัน จะเป็นจำนวนเงินฝากเมื่อเริ่มต้นและสามารถเป็น 0 ได้) |
เงินกู้
ใช้ฟังก์ชั่นใดๆ ที่ลงรายการทางด้านล่างนี้เพื่อแก้ปัญหาเกี่ยวกับเงินกู้
ในการพิจารณา | ใช้ฟังก์ชั่นนี้ |
|---|---|
จำนวนเงินของดอกเบี้ยที่จ่ายระหว่างงวดใดๆ ของเงินกู้ (ตัวอย่างเช่น ในปีที่สาม หรือเดือนที่ 9-12) | |
จำนวนเงินต้นทุนของดอกเบี้ยที่จ่ายระหว่างงวดใดๆ ของเงินกู้ (ตัวอย่างเช่น ในปีที่สาม หรือเดือนที่ 9-12) | |
จำนวนเงินของดอกเบี้ยที่รวมอยู่ในงวดการชำระเงินของเงินกู้ (ตัวอย่างเช่น การชำระเงินกู้ครั้งที่ 36) | |
จำนวนเงินของเงินต้นที่รวมอยู่ในงวดการชำระเงินของเงินกู้ (ตัวอย่างเช่น การชำระเงินกู้ครั้งที่ 36 |
เงินทุนของพันธบัตร
ใช้ฟังก์ชั่นใดๆ ที่ลงรายการทางด้านล่างนี้เพื่อแก้ปัญหาเกี่ยวกับการลงทุนในพันธบัตร
ในการพิจารณา | ใช้ฟังก์ชั่นนี้ |
|---|---|
จำนวนเงินของดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้นหรือที่จ่ายตั้งแต่วันที่ออกการซื้อพันธบัตรสำหรับพันธบัตรที่จ่ายดอกเบี้ยเป็นงวด | |
จำนวนเงินของดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้นหรือที่จ่ายตั้งแต่วันที่ออกการซื้อพันธบัตรสำหรับพันธบัตรที่ชำระหนี้ครบตามกำหนดเท่านั้น | |
ค่าเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของมูลค่าปัจจุบันของกระแสเงินสดของพันธบัตร ที่แสดงเป็นช่วงระยะเวลาหนึ่งๆ | |
ค่าเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักมูลค่าปัจจุบันของกระแสเงินสดของพันธบัตร ที่แสดงเป็นการเปลี่ยนราคาเป็นเปอร์เซ็นต์สำหรับ 1% ที่เปลี่ยนแปลงในผลตอบแทน | |
จำนวนของการชำระดอกเบี้ยระหว่างเวลาที่พันธบัตรซื้อและเมื่อครบกำหนดของพันธบัตร | |
อัตราส่วนลดรายปีสำหรับพันธบัตรที่ถูกขายด้วยส่วนลดของมูลค่าไถ่ถอนของพันธบัตรและการชำระที่ไม่มีดอกเบี้ย (ที่รู้จักกันว่าดอกเบี้ยเป็นศูนย์) | |
อัตราดอกเบี้ยที่ส่งผลรายปีสำหรับพันธบัตรที่จ่ายดอกเบี้ยที่ครบกําหนดเท่านั้น (ไม่ได้ชำระเงินเป็นงวด แต่พันธบัตรจะมีอัตราดอกเบี้ย) | |
มูลค่าซื้อขายที่คาดหวังของพันธบัตรที่จ่ายดอกเบี้ยเป็นงวด | |
มูลค่าซื้อขายที่คาดหวังของพันธบัตรที่ขายลดราคาและไม่จ่ายดอกเบี้ย | |
มูลค่าซื้อขายที่คาดหวังของพันธบัตรที่คุณจ่ายเมื่อครบกำหนด | |
จำนวนเงินที่ได้รับสำหรับพันธบัตรที่จ่ายดอกเบี้ยที่ครบกําหนดเท่านั้น (ไม่ได้ชำระเงินเป็นงวด แต่พันธบัตรจะมีอัตราดอกเบี้ย) รวมถึงดอกเบี้ยต่างๆ ด้วย | |
อัตราดอกเบี้ยประจำปีของพันธบัตรที่จ่ายดอกเบี้ยเป็นงวด | |
อัตราดอกเบี้ยรายปีของพันธบัตรที่ขายลดราคาและไม่จ่ายดอกเบี้ย | |
อัตราดอกเบี้ยรายปีของพันธบัตรที่คุณจ่ายเมื่อครบกำหนด |
การเสื่อมราคา
ใช้ฟังก์ชั่นใดๆ ที่ลงรายการทางด้านล่างนี้เพื่อแก้ปัญหาเกี่ยวกับค่าเสื่อมราคา
ในการพิจารณา | ใช้ฟังก์ชั่นนี้ |
|---|---|
จำนวนงวดของการเสื่อมราคาของสินทรัพย์จะใช้วิธียอดลดลงที่คงที่ | |
งวดการเสื่อมราคาของสินทรัพย์จะใช้วิธียอดลดลง เช่น "ยอดลดลงทวีคูณ" | |
งวดการเสื่อมราคาของสินทรัพย์จะใช้วิธีเส้นตรง | |
งวดการเสื่อมราคาของสินทรัพย์จะใช้วิธีผลรวมจำนวนปี | |
ค่าเสื่อมราคาสุทธิที่อยู่ในงวดที่กำหนดสำหรับสินทรัพย์ที่เสื่อมราคาจะใช้วิธียอดลดลง |