FV
Функція FV повертає майбутню вартість інвестиції на основі низки звичайних регулярних грошових потоків (виплат фіксованих сум і всіх грошових потоків із фіксованими інтервалами) і фіксованої відсоткової ставки.
FV(ставка-періоду; кількість-періодів; платіж; поточне-значення; термін-сплати)
ставка-періоду: числове значення, що представляє відсоткову ставку за період. Аргумент ставка-періоду вводиться як десятковий дріб (наприклад, 0,08) або зі знаком відсотка (наприклад, 8%). Аргумент ставка-період указується з тією самою часовою основою (наприклад, щомісячно, щоквартально або щорічно), що й аргумент кількість-періодів. Наприклад, якщо аргумент кількість-періодів представляє місяці, а річна відсоткова ставка становить 8%, аргумент ставка-періоду слід указувати як 0,00667 або 0,667% (0,08 поділено на 12). Аргумент ставка-періоду може бути від’ємним, проте результат, повернений функцією, може бути незрозумілим.
кількість-періодів: Числове значення, яке відображає кількість періодів. Аргумент кількість-періодів вказується за тією самою часовою основою (наприклад, щомісячно, щоквартально або щорічно), що й аргумент ставка-періоду. Аргумент кількість-періодів має бути більше або дорівнювати 0.
платіж: числове значення, що представляє здійснений платіж або отриману суму за кожний період. Аргумент платіж часто форматується як валюта. Для кожного періоду обсяг надходжень є додатним обсягом, а обсяг вкладень — від’ємним. Наприклад, це може бути щомісячне погашення позики (від’ємний) або регулярний платіж, одержаний за щорічною рентою (додатний).
поточне-значення: числове значення початкового інвестування або сума позики чи щорічної ренти. Аргумент поточне-значення часто форматується як валюта. Із часом 0 обсяг надходжень є додатним обсягом, а обсяг вкладень — від’ємним. Наприклад, це може бути обсяг, який було позичено (додатний), або початкова виплата за угодою про щорічну ренту (від’ємний обсяг). Якщо аргумент платіж задано і немає жодних початкових інвестицій, аргумент поточне-значення можна пропустити.
термін-сплати: додаткове модальне значення, що визначає, коли платежі підлягають оплаті — в кінці або на початку кожного періоду. Більшість іпотечних та інших позик вимагають здійснення першої виплати в кінці першого періоду (0), що є типовим значенням. Більшість лізингових і орендних платежів, а також деякі інші типи платежів, належать до сплати на початку кожного періоду (1).
кінець (0 або пропущено): платіж відбувається в кінці кожного періоду.
початок (1): платіж відбувається на початку кожного періоду.
Примітки
Валюта, в якій відображається результат функції, залежить від налаштування «Мова та регіон» (у Системних параметрах в macOS та в Параметрах iOS і iPadOS) або налаштування «Часовий пояс/Регіон» у параметрах iCloud.
Приклад 1 |
|---|
Припустімо, що ви плануєте вищу освіту для своєї доньки. Їй щойно виповнилося 3 роки, і, за вашими розрахунками, вона буде вступати до ВНЗ, коли їй виповниться 15. У вас є 50 000 доларів США (поточне-значення — -50000), щоб покласти на ощадний рахунок сьогодні, і ви можете поповнювати його на 200 доларів США (платіж — -200) на початку кожного місяця (термін-сплати — 1). Протягом наступних 15 років (кількість-періодів — 15*12) очікується, що ощадний рахунок буде мати щорічну відсоткову ставку 4,5% (ставка-періоду — 0,045/12) і виплачувати щомісячні відсотки. =FV(0,045/12; 15*12; -200; -50000; 1) повертає 149 553,00 доларів США, очікувану вартість цього ощадного рахунку на момент, коли ваша донька буде вступати до ВНЗ. |
Приклад 2 |
|---|
Припустімо, у вас з’явилася можливість зробити інвестицію. За угодою вам потрібно інвестувати 50 000 доларів США у дисконтний цінний папір сьогодні (поточне-значення — -50000) і нічого більше потім (платіж — 0). Дата погашення дисконтного цінного паперу настає через 14 років (кількість-періодів), за яким буде повернено 100 000 доларів США. Ви можете залишити ці гроші на своєму ощадному рахунку грошового ринку, на якому очікується щорічний приріст доходу 5,25% (ставка-періоду). Щоб оцінити цю інвестицію, можна представити, якою буде вартість 50 000 доларів США в кінці періоду інвестиції і порівняти її з вартістю цінного паперу під час погашення. =FV(0,0525; 14; 0; -50000; 0) повертає 102 348,03 доларів США, майбутню вартість рахунку грошового ринку в кінці 14 років за умови, що річна відсоткова ставка складає 5,25%. Тому, якщо все інше збігається і всі припущення виправдаються, буде краще залишити гроші на рахунку грошового ринку, оскільки його вартість після завершення 14 років (102 348,03 дол. США) перевищує вартість цінного паперу під час погашення (100 000 дол. США). |