TUOTTO
TUOTTO-funktio palauttaa vuosittaisen efektiivisen koron arvopaperille, jolle maksetaan säännöllistä jaksottaista korkoa.
TUOTTO(tilityspäivä; erääntymispäivä; vuosikorko; hinta; lunastus; taajuus; päivien laskentaperuste)
tilityspäivä: Päivämäärä-/aika-arvo tai päivämäärämerkkijono, joka kuvaa kaupan tilityspäivää, joka on yleensä yksi tai useampia päiviä kauppapäivän jälkeen.
erääntymispäivä: Päivämäärä-/aika-arvo tai päivämäärämerkkijono, joka kuvaa arvopaperin erääntymispäivää. erääntymispäivä tulee olla tilityspäivälle määritetyn päivämäärän jälkeen.
vuosikorko: Lukuarvo, joka kuvaa arvopaperin ilmoitettua vuosikorkoa, jota käytetään jaksottaisten korkojen maksuun. vuosikorko on oltava suurempi kuin 0 ja se syötetään desimaalina (esim. 0,08) tai prosenttimerkillä (esim. 8 %).
hinta: Lukuarvo, joka kuvaa arvopaperin hintaa nimellisarvon 100 €:a kohden. hinta lasketaan ostohinta / nimellisarvo * 100 ja sen on oltava suurempi kuin 0.
lunastus: Lukuarvo, joka kuvaa lunastusarvoa nimellisarvon 100 €:a kohden. lunastus lasketaan lunastusarvo / nimellisarvo * 100 ja sen on oltava suurempi kuin 0. Usein se on 100, joka tarkoittaa sitä, että arvopaperin lunastusarvo on sama kuin sen nimellisarvo.
taajuus: Modaalinen arvo, joka määrittää vuosittaisten koronmaksukertojen määrän.
vuosittain (1): Yksi maksu vuodessa.
puolivuosittain (2): Kaksi maksua vuodessa.
neljännesvuosittain (4): Neljä maksua vuodessa.
päivien laskentaperuste: Valinnainen modaalinen arvo, joka määrittää laskennassa käytettävien päivien määrän kuukaudessa ja vuodessa (päivien laskentaperuste).
30/360 (0 tai ohitettu): 30 päivää kuukaudessa, 360 päivää vuodessa käyttäen NASD-menetelmää päivämäärille, jotka osuvat kuukauden 31. päivälle.
todellinen/todellinen (1): Jokaisen kuukauden todelliset päivät, jokaisen vuoden todelliset päivät.
todellinen/360 (2): Jokaisen kuukauden todelliset päivät, 360 päivää vuodessa.
todellinen/365 (3): Jokaisen kuukauden todelliset päivät, 365 päivää vuodessa.
30E/360 (4): 30 päivää kuukaudessa, 360 päivää vuodessa käyttäen eurooppalaista menetelmää päivämäärille, jotka osuvat kuukauden 31. päivälle.
Esimerkki |
|---|
Oletetaan, että suunnittelet hypoteettisen arvopaperin ostamista. Arvopaperi maksetaan 1. toukokuuta 2009 (tilityspäivä), se erääntyy 100 € lunastushintaan nimellisarvon jokaista 100 €:a kohden (lunastus on 100) 30. kesäkuuta 2015 (erääntymispäivä). Arvopaperi maksaa puolivuosittain (taajuus) vuosittaista korkoa 6,5 % (vuosikorko), joka lasketaan 30/360 päiviin perustuen (päivien laskentaperuste). Arvopaperi tarjotaan myyntiin hintaan 106,50 (hinta). =TUOTTO("1.5.2009"; "30.6.2015"; 0,065; 106,50; 100; 2; 0) palauttaa likimäärin 5,25020473181683 %, joka on vuosittainen tuotto annettuihin oletuksiin perustuen. Kun arvopaperin hinta laskee, sen tuotto nousee. Sitä vastoin, kun arvopaperin hinta nousee, sen tuotto laskee. |